投资管理公司Munro Partners发布了“Munro全球增长基金”的2026年第三季度评论。这封信可以在这里下载。 Munro 全球增长基金本季度净回报率为 -12.6%，落后于 MAET.ASX 的 -13.8% 回报率。主要业绩拖累因素是多头持有，而对冲和货币也略微影响了业绩。该基金面临着全球股市好坏参半的挑战，其特点是人工智能供应链股票的抛售以及美国中期选举前的政治情绪。尽管 9 月份略有复苏，但亚洲指数遭受的损失最为严重。债券收益率上升，但美国股指反应温和。澳元升值也降低了回报。总体而言，虽然投资者情绪波动，但对半导体和人工智能技术的潜在需求仍然强劲，随着资本支出和政治担忧现已反映在价格中，创造了一个建设性的环境。此外，回顾该策略的前五名持仓可以深入了解其 2026 年的最佳仓位。
Munro Global Growth Fund 在其 2026 年第三季度投资者信中强调 NVIDIA Corporation（纳斯达克股票代码：NVDA）是最大贡献者。 NVIDIA 公司（纳斯达克股票代码：NVDA）是一家领先的数据中心规模人工智能基础设施公司，通过计算和网络以及图形业务运营。 2026 年 10 月 12 日，NVIDIA 公司（纳斯达克股票代码：NVDA）收盘价为每股 214.13 美元。过去一个月，NVIDIA公司（纳斯达克股票代码：NVDA）下跌了4.23%，而其股价在过去一年里上涨了19.23%。 NVIDIA 公司（纳斯达克股票代码：NVDA）的市值为 5.16 万亿美元，其股票 52 周交易价格区间为 164.27 美元至 243.37 美元。
Munro Global Growth Fund 在其 2026 年第 3 季度投资者信函中就 NVIDIA Corporation（纳斯达克股票代码：NVDA）发表了以下声明：
“在股票层面，英伟达公司（纳斯达克股票代码：NVDA）（高性能计算）是本季度业绩的最大贡献者。在第二季度业绩中，该公司再次表现出强劲的盈利增长，但管理层还预计下一财年的收入增长至少 70%。这显示了对人工智能的强劲需求和英伟达的知名度。
Nvidia 是加速计算系统的领先设计者，支撑着全球绝大多数人工智能训练和推理工作负载。尽管英伟达已成为全球市值最大的公司，但其收入和盈利增长仍在继续加速，无视“大数定律”现象。在 8 月份的财报电话会议上，他们报告季度收入为 962 亿美元，比上年增长 106%。虽然市场已经习惯了英伟达超出并提高预期，但他们指导下一个财年的收入增长约 70%，远高于 45% 增长的普遍预期，这让市场大吃一惊。如果不受供应限制，管理层表示收入增长将接近100%……”（点击此处阅读全文）
NVIDIA 公司（纳斯达克股票代码：NVDA）在我们的 2026 年对冲基金最受欢迎的 40 只股票名单中排名第四。根据我们的数据库，截至第二季度末，有 285 个对冲基金投资组合持有 NVIDIA 公司（纳斯达克股票代码：NVDA），高于上一季度的 275 个。虽然我们承认 NVIDIA Corporation（纳斯达克股票代码：NVDA）作为投资的潜力，但我们相信某些人工智能股票具有更大的上涨潜力，并且下行风险较小。如果您正在寻找一只被极度低估的人工智能股票，并且该股票也将从特朗普时代的关税和离岸趋势中受益匪浅，请参阅我们关于最佳短期人工智能股票的免费报告。
在另一篇文章中，我们讨论了 NVIDIA 公司（纳斯达克股票代码：NVDA）并分享了一系列值得购买的被低估的人工智能股票。此外，请查看我们的对冲基金投资者信件 2026 年第三季度页面，了解更多来自对冲基金和其他领先投资者的投资者信件。