投资管理公司Baron Capital发布了其“Baron Global Opportunity Fund”的2026年第二季度投资者信函。这封信可以在这里下载。该基金季度表现强劲，上涨 26.7%（机构股），超过 MSCI ACWI 指数（指数）14.9% 的涨幅，以及 MSCI ACWI 增长指数 19.8% 的涨幅。今年迄今，该基金上涨了 20.6%，而基准涨幅分别为 11.3% 和 10.6%。在健康的经济和人工智能投资推动下，市场连续三年增长超过 25%，到 2026 年中期，市场格局将与前一年相似。地缘政治风险持续升高，并可能出现回调。与关税相关的市场下跌之后又出现复苏，反映出市场对地缘政治不确定性越来越冷漠。同样，对伊朗的空袭和随后的紧张局势导致最初的市场抛售，但敌对行动的平息导致市场强劲反弹。该基金的表现显着优于指数，这归功于股票选择和行业配置，整体表现优于指数 1,173 个基点。它在发达市场表现出色，但在新兴市场表现不佳，尤其是由于韩国的惊人崛起。该基金对其投资保持乐观态度，并寻求有吸引力的机会。此外，还可以查看该基金的前五名持股，了解 2026 年的最佳选择。
Baron Global Opportunity Fund 在其 2026 年第二季度投资者信中重点关注了 Nu Holdings Ltd.（纽约证券交易所代码：NU）。 Nu Holdings Ltd.（纽约证券交易所股票代码：NU）是一家领先的数字银行平台，这影响了该基金本季度的业绩。 2026 年 9 月 1 日，Nu Holdings Ltd.（纽约证券交易所代码：NU）收于每股 14.46 美元。过去一个月，Nu Holdings Ltd.（纽约证券交易所股票代码：NU）的回报率为 3.21%，但其股价较去年上涨了 0.30%。 Nu Holdings Ltd.（纽约证券交易所股票代码：NU）的市值为 698.5 亿美元。
Baron Global Opportunity Fund 在其 2026 年第二季度投资者信函中就 Nu Holdings Ltd.（纽约证券交易所股票代码：NU）发表了以下声明：
“Nu Holdings Ltd.（纽约证券交易所股票代码：NU）的股价在本季度表现不佳，在 2026 年第一季度盈利报告弱于预期后下跌 7.1%。准备金超出预期 37%，导致盈利低于预期 7%，并引发投资者对信贷成本和盈利能力近期前景的担忧。首席财务官的意外离职也打压了市场情绪。管理层在美国的雄心壮志进一步加剧了这种担忧，因为美国的竞争格局尽管如此，首席执行官随后概述了一种更加谨慎的美国扩张方法（将 2026 年至 2027 年的投资限制在收入的 1%）和资本配置，这为我们在执行和资源配置方面提供了更大的安慰，我们认为市场的反应是利用股价回调来增加我们的头寸的一个有吸引力的机会，尽管这些事态发展缓和了近期预期，但我们对 Nu 仍然充满信心。凭借其在技术、数据、成本效率和客户体验方面的持久优势，我们有能力在拉丁美洲及其他地区占据金融服务行业的很大一部分。”
Nu Holdings Ltd.（纽约证券交易所股票代码：NU）并未出现在我们的对冲基金中最受欢迎的 40 只股票名单中。根据我们的数据库，截至第二季度末，有 92 个对冲基金投资组合持有 Nu Holdings Ltd.（纽约证券交易所代码：NU），而上一季度为 104 个。虽然我们承认 Nu Holdings Ltd.（纽约证券交易所股票代码：NU）作为一项投资的潜力，但我们相信某些人工智能股票具有更大的上涨潜力，并且下行风险较小。如果您正在寻找一只被极度低估的人工智能股票，并且该股票也将从特朗普时代的关税和离岸趋势中受益匪浅，请参阅我们关于最佳短期人工智能股票的免费报告。
在上一篇文章中，我们重点介绍了 Nu Holdings Ltd.（纽约证券交易所股票代码：NU）的强劲业绩，并指出，尽管费用和逾期贷款不断增加，但该公司越来越多地利用人工智能和新客户层来实现增长。此外，请查看我们的对冲基金投资者信件 2026 年第二季度页面，了解更多来自对冲基金和其他领先投资者的投资者信件。