亚马逊 (AMZN +0.81%) 公布第二季度财报后股价飙升 15%。这是一天之内令人印象深刻的收获，但我认为这只是一个开始。现实情况是，亚马逊是一项出色的投资，它在第二季度财报中提供的消息表明其计划正在发挥作用。
随着花费数千亿美元建设的基础设施上线，其收入和利润将继续加速增长，有可能将亚马逊转变为人工智能 (AI) 领域最具主导地位的企业之一。所有这些加起来，这只股票可能是目前最好的投资之一，我认为投资者应该在为时已晚之前买入更多股票。
AWS 可能成为价值 1 万亿美元的业务
当大多数人听到亚马逊这个名字时，他们立即想到它的商业业务。尽管这是其面向消费者的业务，但真正的摇钱树是其云计算部门亚马逊网络服务（AWS）。尽管AWS仅占总销售额的21%，但贡献了60%的利润。这展示了 AWS 相对于商业的卓越利润状况，而且对于亚马逊来说只会变得更好。
AWS 的增长速度迅速加快，销售额同比增长 37%，营业收入同比增长 64%。相比之下，亚马逊北美和国际部门的收入分别增长了 16% 和 15%。由于大量投资，AWS 的增长速度更快，因为对其计算资源的需求巨大。
AWS 允许人工智能公司出租计算能力来训练和运行人工智能模型。对这种容量的需求巨大，因此亚马逊今年的数据中心资本支出高达 2200 亿美元。随着计算能力的增强，AWS 的收入将会猛增。此外，这些客户需要持续为其计算使用付费，因此这是一种经常性收入的商业模式。亚马逊首席执行官安迪·贾西（Andy Jassy）非常看好这项业务，并相信它有一天可以产生 1 万亿美元的收入。这将是一项令人难以置信的业务，并且 AWS 在过去 12 个月内创造了 1,480 亿美元的收入，带来了巨大的增长。
但这对股票意味着什么？
价值 1 万亿美元的业务本身就会导致巨大的分裂
要了解 1 万亿美元的收入对亚马逊意味着什么，我们必须将其业务分为两部分：云计算和商业。
首先，我们来处理云计算业务。假设亚马逊收入能够达到 1 万亿美元大关，并保持第二季度 39% 的营业利润率。这意味着该部门将产生 3910 亿美元的营业利润。相比之下，苹果和英伟达这两家全球最大的公司估值分别为 4.5 万亿美元和 5 万亿美元，在过去 12 个月内创造了 1550 亿美元和 1620 亿美元的营业收入。
亚马逊的预测是这些数字的两倍多。这意味着 AWS 本身的价值可能远远超过 10 万亿美元，而且这还不包括商业业务。如果亚马逊实现其目标，未来它可能会成为一家价值 15 万亿美元的企业，大约是目前价值的 5 倍。
由于亚马逊正在对其计算能力进行大力投资，因此在未来几年内看到这种增长率保持或加速，不要感到惊讶。这将推动亚马逊的股价创下新高，使现在成为购买该股的最佳时机，即使是在其财报发布后的上涨之后。如果亚马逊的市值确实达到 15 万亿美元，那么今天几乎任何价格都值得购买该股票。